郑州互联网金融联盟

A股喜迎开门红,春节返乡的券商首席们看到了什么?

财经 2018-11-08 14:36:54


长假过后,A股迎来了狗年首个交易日。周四早盘各大指数集体开门红迎接农历新年的到来,其中大盘更是在银行、有色等权重带动下大涨近2%,个股也是普涨一片,A股沉浸在节日的喜庆氛围之中。


过年期间,回乡见闻似乎已经成了各大机构的一项新传统,在一线城市忙了一年的分析师们回到了家乡,展开返乡草根调研,在节后纷纷推出了万字调研报告,其中房地产和消费升级成为焦点。



中信建投房地产行业研究团队陈慎、刘璐等调研发现,东部浙江的部分三四线城市,棚改的力度和补贴的力度都相当惊人,温州市2017年中提出的棚改补贴新政策下补偿款比原先提升了30%-50%,也带来了2017年一批高购买能力的增量需求。


来自山东西南某四五线城市的广发证券首席宏观分析师郭磊认为,货币化棚改无疑是推动和他家乡类似的城市这轮房价上行的主要背景。一是拆了房子总要买,二是拆房子的补偿足够买。


总结分析师们的观察可以发现,三四五线城市的房地产市场逻辑基本上是货币化棚改带来的增量需求刺激了去库存效果,带动了成交量和价格走高。


但郭磊认为,棚改本身不是永动机,棚改力量减弱可能在两三年之后。一旦未来棚改减速,或者货币化比例没那么高了,房价上涨动力就又消失了,未来肯定会经历这样一个过程;但从另一方面来说,过去几年内类似这样的县城的城市基础设施确实在发生变化(商品房配套设施、购物、消费环境),房子本身也有一个基于基本面的再定价,未必完全是供求失衡驱动,向下空间也不会太大。



此外,消费升级正在三四线城市如火如荼地进行中。


郭磊认为,到了后棚改时代,县城是“高铁网络+商品房小区+购物广场下沉”,城市半径的改变可能会是过去10年最集中的一次,消费习惯的改变可能是更值得关注的。他在县城看到很多品牌和商业模式,都是这两年才从一二线城市过渡过来的。


家乡地处浙江北部和安徽、江苏三省交界处的申万分析师范张翔观察到,85-90后开始念完大学回家工作,组建家庭,消费能力强。逐渐形成2-3个商圈,以八佰伴进入带动的核心商圈最为火爆,最直观的感受是县城消费未来几年会持续升级,一线品牌渠道下沉将获得巨大的商机,星巴克、满记甜品、肯德基、必胜客、一点点等品牌均已引进,且生意明显好于山寨品牌,核心逻辑只有一个:那些在大城市读过书见过世面的年轻人,开始回家花钱了。


春节期间的食品饮料消费可以说是消费升级的缩影。


华创食品分析师龚源月、符蓉、曹岩等调研发现,酒类送礼方面,一线城市多以茅台(45%)、五粮液(17%)为主,二线城市多以五粮液、洋河、郎酒以及地方品牌为主,但在二三线及以下城市中,亦有消费者选择茅台作为礼品。


申万分析师周缘在回乡见闻中写道,消费升级并不是简单空洞的四个字,而是发生在我们身边实实在在的变化,人们的生活越来越好,消费理念在向“更优质更健康“发展。申万分析师张喆感叹道,如果不是回乡所见,不敢设想三四线已经县乡级城市的消费升级正以前所未有的速度进行中。


【机构看势】


巨丰投顾:市场喜迎开门红


近日多家券商发布研报,均表示看好狗年行情,但总体仍是结构性行情为主,加之小长假期间外围市场向好,今日央行展开逆回购等多重因素,刺激市场取得开门红。按照惯例,节前最后一个交易日表现出色的板块,节后将出现惯性上攻,钢铁、有色、建材、煤炭等强周期延续强势;假期内内资银行股表现突出;电影票房喜人等刺激银行、传媒表现突出。操作上,市场依旧是绩优股为主线,投资者可逢低关注。


证券日报:狗年A股市场有四“旺”支持,必将繁荣兴旺


今日是A股春节后首个交易日,能否迎来“开门红”并不重要,重要的是,狗年A股市场有四“旺”的支持,必将繁荣兴旺。首先,宏观经济稳中向好,为A股的兴旺打下了坚实基础。其次,上市公司盈利能力显著回升,增强A股市场兴旺的内生动力。第三,外围股市良好表现为A股市场的兴旺锦上添花。第四,增量资金不断进场昭示A股市场“人丁兴旺”。


开源证券:重点关注五大方向


重点关注五大方向:(1)、技术创新型医药企业。(2)、技术创新型的优质种子企业。(3)、品牌垄断性的大众消费品龙头企业。(4)、新零售商业模式下,领先的龙头企业。(5)、科技创新领域的人工智能和智能制造领域。


广州万隆:市场仍未完全摆脱节日气氛


在内外利好交织共振下A股沿袭节前走势继续展开修复性反弹,场内风格偏好也以超跌为主,整体赚钱效应可圈可点。不过从量能来看,市场仍未完全摆脱节日气氛,热点也是各自为战,资金跟风接力意愿不算太强。所以在节前轻仓甚至空仓的投资者如果补仓的话过分追涨依然不算太明智,因为大盘一鼓作气收复节前失地的可能性微乎其微,甚至不排除有二次下探夯夯实底部的可能,逢低吸纳会比较好。至于持仓过节的投资者,则大可“不客气”地收下节日红包,尤其是手中持股质地过硬且年报业绩尚未充分在股价上反映继续持股待涨即可。


源达投顾:手中有股票的可继续持股待涨


周四两市迎来开门红,两市各大指数联手上行,市场做多热情大增,盘面上热点遍地开花,周期板块、文化传媒、金融板块加之国产芯片、稀土等概念走强,个股涨多跌少。操作上,手中有股票的可继续持股待涨,等待调整信号的出现,想要进场的投资者可关注二三线蓝筹的回调机会,但切记不要追高。


安信证券:行业焦点集中在消费升级领域


春节假期国内的宏观经济和政策属于真空期,除冬奥会事件外,行业焦点集中在消费升级领域。诸如:春节档电影票房火爆,春节出境游再创新高等。我们认为市场整体短期平稳向好,主要是基于风险偏好修复和节后资金面边际改善。


【消息面】


1、民航局:监测的全国主要城市始发航班数据显示,春节假期期间,民航出港旅客主要集中在海口、三亚、西双版纳、黄山、井冈山、张家界、丽江、成都、洛阳、哈尔滨、长春、南宁、郑州、沈阳、武夷山、济南、乌鲁木齐、宁波等旅游热点城市和外出务工旅客集中城市,其中海口、三亚、西双版纳、黄山、井冈山等机场7天平均出港客座率超过90%,海口、三亚初三至初六连续4天出港航班客座率超过95%,继续成为春运出行热点。


2、中国央行:时隔16日重启逆回购,今日将进行600亿元63天期逆回购、1600亿元7天期逆回购、1300亿元28天期逆回购,今日无逆回购到期,当日实现净投放3500亿元。


3、国家旅游局数据中心:综合测算的数据,今年春节全国共接待游客3.86亿人次,同比增长12.1%,实现旅游收入4750亿元,同比增长12.6%。广东、四川、湖南、江苏、河南、安徽、山东、广西、湖北、浙江等省份接待游客人数居前十位。在出境游方面,中国游客从近200个国内主要城市到达全球68个国家和地区、730个国内外城市。出境游的人均花费水平超6000元。


4、春节期间买和吃花掉9260亿,影院收入堪比开煤矿。


5、一二线楼市春节"休眠" 三四线争抢返乡置业潮。


【今日37只个股跨越年线】


今日有37只股票价格盘中突破了年线(250日线),长线或走强。其中乖离率较大的个股有紫光国芯、海南高速、海辰药业等,乖离率分别为7.84%、5.56%、5.12%;鱼跃医疗、中集集团、北方华创等个股乖离率小,刚刚站上年线。


【34股短期均线出现“死叉”,有你的股吗?】


今日盘中有34只A股短期均线出现“死叉”,5日线主动下穿10日线,短线走势或不乐观。其中建新股份、新农开发、康达尔等个股的5日均线较10日均线距离最大,分别达-2.42%、-2.09%、-1.81%。


(部分信息来源于华尔街见闻)


【免责声明】本文中相关数据信息来源于头条AI机器人Xiaomingbot,仅作为用户获取信息之目的,并不构成投资建议,据此操作盈亏自负。投资者须知,市场有风险,投资需谨慎。



其他用户正在看

深度雄文!中国未来十年的政治经济分析

父母挪用孩子5.8万压岁钱被起诉!压岁钱到底该归谁?法律的回答让多数人意外了

核潜艇之父遭“律师”诋毁引发众怒,94岁老人为研发镇国重器穷尽毕生心血

450万美元一尊的兵马俑在美展出时手指被折断偷走!这事道歉就算完?



监制  |  李勇    责编  |  张亮惠

友情链接